日前，香港金發(fā)局發(fā)表題為《有關(guān)擴(kuò)大離岸私募基金稅項豁免至香港企業(yè)的建議》的報告，提出多項建議以進(jìn)一步和諧現(xiàn)時的離岸私募基金稅項豁免制度。

報告建議，將離岸私募基金稅項豁免的規(guī)模擴(kuò)大至：對香港私人公司和在香港有本質(zhì)業(yè)務(wù)的非香港私人公司(持有大批香港住宅物業(yè)者除外)的投資;刪除有關(guān)影響豁免限制的條文，令離岸私募基金在作出不符合免稅資歷的投資時，只須就從該等投資所得且屬源自香港的利潤而課稅;參加條文以訂明，如持有上文所述不符合免稅資歷的投資超過兩年，則將從該等投資所得的利潤視為資本增益，以及擴(kuò)展特定目標(biāo)工具的可進(jìn)行運動規(guī)模。

邁向更公正稅項豁免制度

其實早在2015年7月，便制定《2015年稅務(wù)(修訂)條例》，旨在修訂香港的稅務(wù)法例，以吸引更多離岸私募基金在香港進(jìn)行管理(“離岸私募基金稅項豁免”)。為配合該條例的實施，稅務(wù)局已在2016年5月刊發(fā)《稅務(wù)條例釋義及執(zhí)行指引第51號》。當(dāng)時，離岸基金稅項豁免的規(guī)模已延長至涵蓋離岸私募基金。離岸私募基金在離岸私人公司所作的投資，以及離岸私募基金為持有離岸私人公司而在香港或香港境外成立的若干特定目標(biāo)工具，可納入豁免規(guī)模。

此外，離岸私募基金稅項豁免的條件亦重新修訂，讓無須獲香港證券及期貨事務(wù)監(jiān)察委員會發(fā)牌的基金經(jīng)理所管理的離岸私募基金也符合豁免資歷。雖然，私募基金業(yè)起初對新的稅項豁免表現(xiàn)歡迎，但至今在香港管理的離岸私募基金數(shù)量未見顯著上升。

金發(fā)局主席史美倫說：“在過去數(shù)年，香港積極為私募基金及創(chuàng)業(yè)投資基金業(yè)締造方便營商的稅制。然而，由于現(xiàn)時不少地域也爭相成為區(qū)內(nèi)的領(lǐng)先資產(chǎn)管理中心，面對市場劇烈的競爭，香港須盡力，繼續(xù)施展其優(yōu)勢?！彼m(xù)表現(xiàn)：“香港的稅項豁免制度仍有不少優(yōu)化空間，私募基金及創(chuàng)業(yè)投資基金無論投資在香港或香港境外的項目公司，均應(yīng)獲得雷同的待遇。”

金發(fā)局敦促港府改稅法

為鞏固香港作為亞洲重要資產(chǎn)管理中心的位置，金發(fā)局建議有關(guān)支配應(yīng)提供公正競爭的環(huán)境，讓香港和非香港的投資同樣獲得私募基金稅項豁免?，F(xiàn)時的稅務(wù)法例已有足夠辦法，防止避稅和有關(guān)建議/方案遭濫用，保障既充足又有效。

金發(fā)局敦促因應(yīng)國際環(huán)境，對有關(guān)建議/方案作出斟酌。只有修正香港的稅務(wù)法規(guī)，使之明白健全，香港方可穩(wěn)踞亞洲最大國際私募投資中心的位置。建議修訂應(yīng)能令香港的離岸私募基金稅項豁免制度更具吸引力，既合乎推進(jìn)香港新創(chuàng)企業(yè)的政策，也有助香港私人公司的增加和發(fā)展，而當(dāng)中有些離岸私募基金公司或可將香港作為區(qū)域總部，藉此增強(qiáng)香港作為資產(chǎn)管理樞紐的競爭力。